статистика аудиторії Альфа-Инвестиции

Since the beginning of the war, more than 2000 civilians have been killed by Russian missiles, according to official data. Help us protect Ukrainians from missiles - provide max military assisstance to Ukraine #Ukraine. #StandWithUkraine

Интрига вокруг продажи Paramount достойна отдельного сериала. На этой неделе появился новый эпизод, а акции медиагруппы подорожали на 13% 🏔 Paramount Global довольно давно ищет покупателя. В СМИ были сообщения то об объединении с потоковым сервисом Apple, то о слиянии с Warner Bros. Discovery, то о переговорах с Allen Media Group. Из этих планов так ничего и не вышло 🤷‍♀️ В начале апреля появился очередной претендент — Skydance Media. С компанией у Paramount эксклюзивное обсуждение условий сделки до 3 мая 📝 Но и тут не всё гладко. Глава Paramount Global Боб Бэкиш выступал против слияния и стал бывшим CEO. О его отставке сообщили 30 апреля. Это не финал истории. К гонке за Paramount присоединились кинокомпания Sony Pictures и инвестфонд Apollo Global Management. Вместе они готовы выложить $26 млрд, пишет The Wall Street Journal. При положительном исходе сделки акционеры Paramount получат $12 млрд наличными. Покупатели также закроют долг медиагруппы более чем на $14 млрд. Пока это самое выгодное предложение 🤑 Инвесторам такие новости по душе — 2 мая котировки Paramount выросли на 13%. Среди активов Paramount Global одноимённая кинокомпания, телеканалы CBS, MTV, Comedy Central и Nickelodeon. В библиотеке студии десятки любимых зрителями фильмов и анимации. Если сделка всё-таки состоится, покупатель получит права на бренды Трансформеры, Миссия невыполнима, Топ Ган, Стартрек, Соник и другие 🤩 Paramount всегда входила в большую пятёрку голливудских студий и оставалась на плаву. Здесь было и авторское кино — например, легендарный Крёстный отец от Мартина Скорсезе, и блокбастеры от Стивена Спилберга вроде путешествий Индианы Джонса 🎬 Самым же кассовым за всю историю Paramount стал Топ Ган: Мэверик. Сиквел про лётчика-аса превзошёл даже Титаник, выпущенный этой же киностудией ✈️ #планнавыходные @alfa_investments

Рабочая неделя была короткой, но интересных материалов у аналитиков Альфа-Инвестиций всё равно много 🔥 Наши эксперты 👇 📍 Проанализировали отчёт Газпрома и предупредили, что он может отказаться от выплаты дивидендов 😞 📍 Выбрали облигации, которые актуальны, пока ключевая ставка остаётся высокой. 📍 Разобрались, акции каких секторов часто растут в мае и к чему можно присмотреться. 📍 Рассказали, что такое IPO, каким оно бывает и как инвесторам на нём заработать. 📍 Выяснили, какая валюта стала самой популярной на Мосбирже в этом году и какие у неё перспективы. Больше интересного — на нашем сайте ❤️ #главноезанеделю @alfa_investments

Мы уже привыкли к дорожающему золоту: с начала года +12% в долларах США и +15% в рублях. Меняем розовые очки на лупу и оцениваем перспективы золотых котировок с аналитиками А-Клуба 🦆 От чего зависит цена? Эксперты выделили три позитивных фактора и один негативный 👇 ➕ Обострение геополитических вопросов, как правило, ускоряет рост котировок драгоценного металла — благодаря статусу защитного актива. ➕ Мировые ЦБ разгоняют золотые цены из-за пополнения резервов своих стран. Они тоже опасаются последствий конфликтов и ответных мер. ➕ За последние полгода-год на товарных рынках цены в основном увеличиваются. Инфляция вряд ли сбавит темп, ведь инвестиций в геологоразведку недостаточно, логистика сложнее, а трат на поддержание экономического роста больше. ➖ В США и Евросоюзе никак не начнётся снижение ставок. Более того, перед американскими выборами ставку могут опустить слишком рано, что обернётся слабо контролируемым витком инфляции 🌪 Китаю удаётся сохранять низкую ставку и развивать экономику. Но судя по сильным экономическим данным, местные чиновники ограничат траты на поддержание экономического роста. Ну и что? Золото редко огорчает инвесторов. Так и сейчас вполне вероятно котировки ещё прибавят. В А-Клубе советуют озолотить портфель слитками, гибридными ЦФА или биржевыми фондами. Особенно если котировки драгоценного металла опустятся к $2200 за унцию 👀 Долгосрочным инвесторам подойдут акции Полюса или Южуралзолота 👌 Также стоит присмотреться к облигациям, у которых номиналом выступает золото. Такие инструменты есть у Селигдара ✍️ #чтокупить @alfa_investments

☀️ День начинается неплохо: +0,1% у индекса Мосбиржи на 10:10 мск. Прибавляют котировки HeadHunter (+1,98%), ВК (+0,73%) и Алросы (+0,56%). Снижаются бумаги Русала (−0,94%), Ozon (−0,73%) и Аэрофлота (−0,69%). 🗓 Сегодня последний день покупки обыкновенных акций Банка Санкт-Петербург под дивиденды — 23,37 руб. на бумагу (доходность — 6,8%). Мосбиржа отчитается об оборотах в апреле. 5️⃣ Наш индекс риска — 5 баллов из 10. Так аналитики Альфа-Инвестиций оценивают влияние произошедших накануне событий 👇 🔽 Индекс Мосбиржи утянул вниз Газпром (−3,3%): убыток компании за 2023 год — 629 млрд руб. Дивиденды под вопросом: хотя Газпром платит их из скорректированной чистой прибыли (700 млрд руб.), у него растут долги. Коэффициент Чистый долг/EBITDA приблизился к 3,0х, а значит, компания может снизить выплаты или даже отказаться от них. По мнению аналитиков Альфа-Инвестиций, ситуация может проясниться во второй половине мая. 📉 Хуже рынка чувствовали себя акции Мечела (−3,39%), Русала (−2,48%), Северстали (−1,21%). Всё потому, что цены на сырьё снижаются: товарный индекс Bloomberg Commodity Index за три дня потерял 2,45%. 🇺🇸 Рынок акций в США прибавил почти по всем секторам. Инвесторы ждут уровень безработицы за апрель и занятость в несельскохозяйственном секторе. Это даст понимание, какую динамику можно ждать по инфляции и ставке ФРС. Больше информации от наших аналитиков Как мы считаем индекс риска @alfa_investments

Рынки то вверх, то вниз, но мы привыкли держать свой курс. Курс на максимальную доходность. Как раз подоспело весеннее обновление для ваших портфелей от наших аналитиков ❤️ Забирайте файл со всеми трендами, прогнозами и идеями для инвестиций на II квартал. А мы перескажем главное ⬇️ Что ждать Главные темы: 🟣 щедрые дивиденды (70% всех годовых выплат); 🟣 новые IPO (по 1–2 в месяц); 🟣 редомициляция (снова на горизонте дивиденды — от тех, кто ещё не переехал). Что делать 1️⃣ Доходный микс из акций Соблюдайте баланс между экспортёрами и компаниями, ориентированными на российский рынок. Держите голубые фишки и длинные позиции в акциях под дивиденды. Лучшую динамику эксперты ждут от четырёх секторов и девяти акций в них: 🟡 Финансы: Сбербанк (обыкновенные акции), ТКС Холдинг. 🟡 Нефть: Лукойл, Роснефть, Транснефть (префы). 🟡 ИТ: HeadHunter, Диасофт, Яндекс (стоит покупать на более долгий срок). 🟡 Транспорт: Совкомфлот. 2️⃣ Безупречный портфель из облигаций Вместо коротких ОФЗ и флоатеров выбирайте средние и длинные ОФЗ с постоянным купонным доходом. Добавьте корпоративные облигации с плавающим купоном. Примеры (в скобках — доходность к погашению и срок погашения или оферты): 🟣 ОФЗ 26234-ПД (14,55%, июль 2025) 🟣 ОФЗ 26242-ПД (13,69%, август 2029) 🟣 ОФЗ 26244-ПД (13,67%, март 2034) 🟣 ВСК 001-04R (15,45%, июль 2028) 🟣 Новотранс 001Р-02 (16,59%, апрель 2026) 3️⃣ Ещё возможности заработать 📌 Стратегия «Дивидендные акции» — лучшие бумаги с высокими дивидендами. 📌 Стратегия «Рантье» — государственные и корпоративные облигации с максимальными кредитными рейтингами. 📌 ОПИФ «Альфа-Капитал Валютные облигации» — преимущественно замещающие облигации и евробонды. 📌 Обезличенный металлический счёт — для покупок от 0,01 г золота. 📌 Бивалютный депозит — вложения в рублях и юанях. @alfa_investments

На следующем заседании 7 июня ЦБ снова сохранит ставку 16%, и она останется на этом уровне до осени, считает главный экономист Альфа-Банка Наталия Орлова Опция повышения ставки полностью не ушла с повестки дня, хотя это и не основной сценарий, сказала в прошлую пятницу глава ЦБ 🗣 Но хорошая новость в том, что риск нового повышения всё-таки небольшой, полагает Наталия Орлова. Об этом говорит новый диапазон средней ключевой ставки на 2024 год, который ожидает ЦБ — 15–16%. С другой стороны, это значит, что и снижать ставку в этом году особенно некуда 🤷‍♀️ В 2025 она тоже будет выше, чем ожидалось раньше: в среднем 10–12%, а не 8–10%. А что с инфляцией? 👀 Сейчас там дела хуже, чем изначально предполагал ЦБ 😔 С начала апреля дорожает бензин, и это подталкивает цены на другие товары. В пятницу регулятор ухудшил свои ожидания по росту цен к концу года: до 4,3–4,8% вместо 4–4,5%. А Минэкономразвития ждёт вообще 5,1% 📈 Растут и инфляционные ожидания компаний (до 19,9% в апреле), которые до этого снижались. Граждане более оптимистичны — их инфляционные ожидания снизились с 11,5 до 11%. Но, по мнению Наталии Орловой, бизнес сейчас точнее улавливает инфляционное давление в экономике 🏭 Видимо, эти факторы и сыграли роль в ужесточении прогнозов и комментариев ЦБ. Ждем подробностей 13 мая, когда регулятор опубликует резюме обсуждения ставки 🗓 @alfa_investments

📊 День начинается нейтрально: на 10:10 мск индекс Мосбиржи прибавляет 0,06%. Растут котировки HeadHunter (+1,38%), Globaltrans (+1,14%) и Русагро (+1,08%). А снижаются — Аэрофлота (−1,35%): её «дочка» Победа подпала под ограничения США. Ещё теряют акции ПИКа (−0,65%) и Ozon (−0,53%). ‼️ Под новые ограничения ещё подпали Группа Астра и «дочки» Газпрома. А также проект Новатэка Арктик СПГ-2. Акции этих компаний сегодня могут чувствовать себя хуже рынка. 🛢 Нефтяные котировки снижаются: запасы нефти в США прибавили, а напряжённость на Ближнем Востоке снизилась. Это может повлиять на акции нефтяников. По мнению аналитиков Альфа-Инвестиций, наиболее устойчивыми выглядят Транснефть и Роснефть. 💸 В I квартале 2024 года автолизинговая компания Европлан заработала 2,87 млрд руб. чистой прибыли по российским стандартам. Сегодня Советы директоров Селигдара и Ренессанс Страхования обсудят дивиденды. 6️⃣ Наш индекс риска — 6 баллов из 10. Так аналитики Альфа-Инвестиций оценивают влияние произошедших во вторник и среду событий 👇 📉 В последний день апреля индекс Мосбиржи немного просел, в основном из-за сырьевых компаний: Лукойл (−0,82%), Сургутнефтегаз (−1,35%), Полюс (−2,59%). Всё потому, что цены на нефть и золото падали. 🗽 Рынок акций в США вчера закрылся в небольшом минусе. ФРС сохранила ставку на прежнем уровне, а глава регулятора Джером Пауэлл не может назвать сроки, когда ставка пойдёт вниз — всё из-за роста инфляции. Сегодня на ход торгов могут повлиять данные по рынку труда. Больше информации от наших аналитиков Как мы считаем индекс риска @alfa_investments

Сеть чайных Chabaidao (также известная как ChaPanda) дебютировала на Гонконгской бирже и… провалилась. Инвесторы не любят чай? ☕️ Сам напиток ни при чём. Проблема в конкуренции среди чайных и печальных настроениях китайских потребителей. Подкачал и фондовый рынок Гонконга, который всё никак не восстановит доверие инвесторов 🤷‍♀ Sichuan Baicha Baidao Industrial Co. (бренды Chabaidao и ChaPanda) угощает посетителей bubble tea 🍵 В Китае на нём зарабатывают миллиарды. Основные ингредиенты напитка: чай, молоко и «пузырьки» тапиоки. Компания занимает третье место по объёму продаж в своём сегменте, а работает в основном через франшизу 👌 Baicha Baidao привлекла 2,59 млрд гонконгских долларов ($330,5 млн) через IPO на Гонконгской бирже 💹 Компания предложила инвесторам 147,7 млн акций по 17,5 гонконгских долларов ($2,23) за каждую. Но в первый же день торгов котировки просели на 27%, а в ходе сессии теряли 38% 📉 Аналитики уже назвали этот дебют худшим за последние несколько лет. На китайском фондовом рынке сейчас трудные времена, говорят эксперты. Несмотря на меры господдержки, он ещё не оправился после кризиса в сфере недвижимости и других проблем в экономике 😔 Сегмент IPO сокращается уже четыре года. Два других популярных производителя bubble tea — Mixue Group и Guming Holdings — ещё в январе подавали заявки на размещение акций, но после провала Baicha Baidao могут так и не дойти до биржи ❌ 💪 А вот на российском рынке сейчас бум вполне успешных IPO. Мосбиржа даже будет рассчитывать специальный индекс. За это можем не волноваться и спокойно попить чайку. Под документальный фильм о самом напитке. «Чай: история одного листа» состоит из шести эпизодов и рассказывает о происхождении, выращивании, приготовлении напитка. А ещё о церемониях, раскрывающих не только вкус чая, но и смысл жизни 🧘 Приятного просмотра и чаепития! ❤️ #планнавыходные @alfa_investments

С начала года цены в России выросли на 2,33%, сообщил Росстат. Инфляция покусилась и на съедобный символ приближающихся выходных — шашлык 🍢 В этом году он подорожал на 10–20%, посчитали в Руспродсоюзе. Здесь и далее — изменения год к году. В основе расчёта — блюдо на семью из четырёх человек по классическому рецепту: 🥩 — 1,5 кг, 🧅 — 0,5 кг и🧂 Больше всего подорожал шашлык из курицы, но он остаётся самым доступным — 389 руб. (+20%) 🍗 Стоимость блюда из свинины выросла до 739,5 руб. (+13%), из индейки — до 814,5 руб. (+10,3%). По данным проекта Чек Индекс (отслеживает траты россиян), стандартный шашлычный набор — мясо, мангал, шампуры, уголь и розжиг — подорожал на 11%. За него придётся выложить почти 3000 руб. В основном виноваты готовое для жарки мясо (+17%) и мангал (+16%). А вот уголь и розжиг даже стали дешевле: −6% и −4% соответственно 🍖 При этом аналитики отмечают, что продажи набора для традиционного майского блюда упали на треть 🔻 Дело в погоде — в этом году она не такая благоприятная для пикников, как в прошлом. Кроме того, в 2023 году православная Пасха была в середине апреля, а сейчас ещё идёт пост. Интересно, что покупать мясо россияне предпочитают в несетевой рознице, а мангалы и шампуры — онлайн 🥓 Шашлык не единственный способ следить за инфляцией. Сладкоежек рост цен тоже огорчит. Так, авторский индекс мишек за неделю с 13 по 20 апреля прибавил 0,9%. Больше всего подорожали конфеты «Мишка косолапый» (вместе с мармеладными мишками они дали название индексу) — аж на 19,1% 🍬 Также в корзине для расчёта ещё 14 популярных продуктов, например, апельсиновый сок, чай, морковь, бананы, молоко 🛒 @alfa_investments

Эта суббота — почти что пятница, а значит, держите традиционную подборку интересных материалов от аналитиков Альфа-Инвестиций На этой неделе наши эксперты 👇 📍 Собрали сбалансированный портфель на 50 тыс. руб. Берите на заметку 😏 📍 Рассказали, где искать акции с потенциалом роста, и выбрали самые перспективные бумаги. 📍 Нашли акции-рекордсмены: они чаще других обновляют максимумы и к ним можно присмотреться. 📍 Выбрали топ-15 акций, которые выглядят слишком дорого и могут упасть. Осторожнее! 📍 Протестировали гипотезу, что акции нужно продавать на пике и покупать на дне. Спойлер — не работает 🤷 Больше интересного — на нашем сайте ❤️ #главноезанеделю @alfa_investments

ММК возвращается к выплате дивидендов, но их размер не обрадовал инвесторов 🤷 Совет директоров компании рекомендовал выплаты — 2,752 руб. на акцию (доходность к текущим ценам — 5%). Их должны утвердить акционеры 30 мая. А дедлайн для покупки бумаг под дивиденды — 7 июня 2024 года 🗓 Это первые дивиденды металлурга с 2021 года, но они оказались почти в два раза ниже прогнозов. Аналитики Альфа-Банка ждали 5–6 руб. на акцию, что дало бы доходность на уровне выплат главных конкурентов ММК — Северстали (10,2%) и НЛМК (10,9%) 💸 Инвесторы разочарованы: на 11:35 мск акции ММК теряют 2,87% 🔽 @alfa_investments

☀️ Субботние торги начинаются неплохо: +0,36% по индексу Мосбиржи на 10:10 мск. В лидерах роста Аэрофлот (+4,21%), ФСК ЕЭС (+3,46%) и Магнит (+2,31%). Снижаются МКБ (–1,46%), ПИК (–1,22%) и ВК (–1,2%). 🔻 Акции Европлана снизились на открытии торгов после рекомендации по дивидендам: 25 руб. на бумагу, 2,4% доходности.  💿 Продолжаем ждать объявления дивидендов ММК. Совет директоров металлурга должны был обсудить их вчера. Прогноз аналитиков Альфа-Банка — 5–6 руб. на акцию (9–10,7%). 📆 Сегодня инвесторы будут торговать менее активно, чем обычно, считают аналитики Альфа-Инвестиций. Мосбиржа будет работать и во время выходных 29 и 30 апреля — скорее всего, обороты и волатильность тоже будут невысокими.  3️⃣ Наш индекс риска — 3 баллов из 10. Так аналитики Альфа-Инвестиций оценивают влияние произошедших накануне событий 👇 🌱 Индекс Мосбиржи снова прибавил. Рынок тянул наверх Лукойл (+1,3%): акционеры утвердили дивиденды за 2023 год. А ещё — Яндекс (+1,6%) после выхода сильного отчёта. Акции Магнита выросли на 2,3%: ЦБ повысил прогноз по инфляции, а ретейлеры на ней зарабатывают.  🛍 Банк России оставил ставку 16%, но не исключил её дальнейшего повышения. А ещё — ужесточил прогнозы. Инфляция к концу года теперь ожидается на уровне 4,3–4,8% вместо 4–4,5%, а средняя ключевая ставка в 2024 году — 15–16% вместо 13,5–15,5%. Рынок акций отреагировал сдержанно, но в длинных облигациях прошла волна снижения, доходности выросли.  🇺🇸 В США торги завершились в уверенном плюсе благодаря росту бигтехов на 2–10%. Инвесторов воодушевили отчёты Microsoft (+1,82%) и Alphabet (+9,96%). И это несмотря на слабый рост экономики на фоне растущей инфляции.  Больше информации от наших аналитиков Как мы считаем индекс риска @alfa_investments

Сбербанк и Яндекс поделились результатами за I квартал 2024 года. Всё очень даже хорошо 🔥 Вот главное из отчётов с комментариями аналитиков (сравнения год к году) 👇 🏦 Сбербанк Чистая прибыль = 397,4 млрд руб. (+11,3%) — немного выше ожиданий аналитиков Альфа-Банка. Портфель кредитов гражданам прибавил 2,5%, в основном за счёт потребительских кредитов и кредитных карт. Кредиты компаниям выросли на 0,2%. Рентабельность капитала = 24,2% 💪 Банк может перевести свои заблокированные активы на отдельную компанию. Это позволит расформировать резервы и ещё больше увеличить прибыль 🤑 ❤️ Акции Сбербанка могут прибавить 18% в течение года, считают аналитики Альфа-Банка. Прибыль растёт, а ещё котировки поддержат будущие дивиденды — 33,3 руб., на бумагу (доходность — 10,7%). На 17:40 мск акции дорожают на 0,4%. 📱 Яндекс Выручка = 229,4 млрд руб. (+40%). Рост замедлился, но на уровне ожиданий. После завершения реорганизации именно в российском МКПАО «Яндекс» останутся почти все доходные активы (99,5% выручки). Но когда сделка будет завершена — ясности по-прежнему нет 🤷 Скорректированная EBITDA = 31,2 млрд руб. (+144%) — на 17% выше прогнозов аналитиков Альфа-Банка. А скорректированная чистая прибыль = 14,6 млрд руб. (+466%) 💪 ❤️ Сильные результаты хороши для котировок, уверены аналитики Альфа-Банка. На 17:40 мск акции Яндекса прибавляют 0,49%. @alfa_investments

На Мосбирже начались торги акциями МТС Банка. Это IPO стало рекордным по числу заявок инвесторов 🏆 📲 Всего было подано более 200 тыс. заявок. Спрос был примерно в 15 раз выше объёма IPO по верхней границе ценового диапазона — 2500 руб. за акцию. По этой цене и прошло размещение.  ✂️ Бумаг на всех желающих не хватило. Розничные инвесторы получил не менее чем по одной акции и не более 30 тысяч. В среднем заявки удовлетворялись на 3,5%. 💵 Объём размещения составил 11,5 млрд руб. Из них 5 млрд руб. пришлось на розничных инвесторов и 6,5 млрд руб. — на институциональных. Привлечённые деньги пойдут на развитие бизнеса.  🏦 Капитализация МТС Банка на момент IPO составила 86,6 млрд руб., а доля акций в свободном обращении — 13,3%.  📊 Акции МТС Банка включены в первый уровень листинга Мосбиржи. После старта торгов на максимуме котировки доходили до 2750 руб. — это +10% к цене IPO. На 16:13 мск акции торгуются на 5,5% дороже цены размещения. @alfa_investments

Центробанк ожидаемо оставил ключевую ставку на уровне 16%, но ухудшил прогнозы по инфляции и ставке Теперь регулятор не надеется, что рост цен замедлится до 4% в этом году и ждёт среднюю ключевую ставку 15–16% вместо 13,5–15,5% в 2024 году. А в 2025 — 10–12% вместо 8–10% 🔺 💬 Своё решение Центробанк объяснил так: «Текущее инфляционное давление постепенно ослабевает, но остается высоким. Из-за сохраняющегося повышенного внутреннего спроса, превышающего возможности расширения предложения, инфляция будет возвращаться к цели несколько медленнее, чем Банк России прогнозировал в феврале». 🛒 Поэтому в обновлённом среднесрочном прогнозе ЦБ ухудшил свои ожидания по инфляции: к концу года рост цен должен замедлиться до 4,3–4,8%, а не до 4–4,5%, как регулятор прогнозировал ранее. Сейчас инфляция остаётся высокой: в годовом выражении на 22 апреля она составила 7,8%. Российская экономика продолжает расти быстрее ожиданий. ЦБ поднял прогноз по росту ВВП на 2024 год: до 2,5–3,5% с прежних 1–2%. Пока одной из главных проблем остаётся дефицит рабочих рук в экономике, и он продолжает нарастать. 🗣 Чтобы вернуть инфляцию к целевым 4% в 2025 году и стабилизировать её на этом уровне, период высоких ставок должен будет продлиться дольше, чем прогнозировалось ранее, повторил ЦБ. По новому прогнозу средняя ключевая ставка в 2024 году составит 15–16% вместо 13,5–15,5%, а в 2025 — 10–12% вместо 8–10%. На 2026 год прогноз пока прежний — 6–7%. 🅰️ По мнению главного экономиста Альфа-Банка Наталии Орловой, вероятно, первое снижение ставки случится только осенью. Ждём комментариев главы ЦБ на пресс-конференции. 📊 Рынок отреагировал на решение ЦБ так: индекс Мосбиржи чуть сбавил рост, с 0,3% до 0,1%, индекс гособлигаций RGBI начал снижение, а рубль ослабел. На 13:50 мск доллар стоит 91,8574 руб. (–0,09%). 📑 13 мая ЦБ опубликует резюме, как обсуждалось сегодняшнее решение и какие ещё варианты рассматривались. 🗓 В следующий раз Совет директоров Центробанка примет решение по ключевой ставке 7 июня. @alfa_investments

Главная интрига сегодняшнего заседания ЦБ по ставке — как ни странно, не сама ставка 🤔 А что именно — вчера вечером обсудили в прямом эфире Альфа-Инвестиций главный экономист Альфа-Банка Наталия Орлова и руководитель дирекции инвестиционного консультирования А-Клуба Евгений Кочемазов 🎙 Ещё эксперты рассказали 👇 📍 когда ЦБ может снизить ставку и как относиться к высокой инфляции; 📍 будет ли доллар стоить больше 100 руб.; 📍 что будет влиять на валютный рынок и какие для него есть альтернативные сценарии; 📍 как инвестировать в этих условиях и какой класс активов предпочесть инвестору в этом году. А ещё — ответили на все ваши вопросы, которые вы прислали к эфиру. Спасибо за интересные вопросы! ❤️ Публикуем запись эфира для тех, кто не успел подключиться 🎙 @alfa_investments

🔺 Индекс Мосбиржи на 10:10 мск в плюсе на 0,19%. В лидерах Полюс (+0,95%), Ростелеком (+0,53%) и Юнипро (+0,37%). Перед отчётом дешевеет Яндекс (–0,86%), а ещё АФК «Система» (–0,5%) и ПИК (–0,45%). 🛍 Главное событие сегодня — заседание ЦБ по ставке. Главный экономист Альфа-Банка Наталия Орлова ждёт сохранения 16% и комментариев регулятора о том, что снижение ставки откладывается на осень.  1️⃣ Мосбиржа сегодня начнёт торги акциями МТС Банка. IPO прошло по верхней границе ценового диапазона — 2500 руб. за акцию.  🏦 Сбербанк в I квартале заработал 397,4 млрд руб. чистой прибыли по международным стандартам (+11% год к году) — в рамках ожиданий аналитиков. Поэтому инвесторы не сильно отреагировали на отчёт. 📱 Ещё инвесторы ждут квартальных результатов Яндекса. По мнению аналитиков Альфа-Банка, рост выручки замедлится, но она останется высокой. Акции могут хорошо прибавить, если появится новая информация о реструктуризации бизнеса.  4️⃣ Наш индекс риска — 4 баллов из 10. Так аналитики Альфа-Инвестиций оценивают влияние произошедших накануне событий 👇 🌱 Индекса Мосбиржи подрос, в лидерах были айтишники. Ozon (+3,9%) опубликовал сильные результаты за I квартал. После двух дней просадки выросли котировки ВК и Яндекса (по +1,28%).  💿 Отчёт ММК (+0,4%) в целом оправдал ожидания, но металлург так и объявил дивиденды. Но не теряем надежды: аналитики Альфа-Банка ждут 5–6 руб. на акцию (9–10,7%).  🇺🇸 Рынок США продолжал снижаться. Акции компании Марка Цукерберга потеряли свыше 10% на слабом прогнозе продаж и планах нарастить расходы на ИИ, а Microsoft –2,45% накануне отчёта. Подпортили настроение рынку и предварительные данные по ВВП за I квартал.  Больше информации от наших аналитиков Как мы считаем индекс риска @alfa_investments

Не забудьте отчитаться в налоговую до 2 мая, если в прошлом году получали дивиденды от иностранных эмитентов или продавали валюту и драгметаллы ⏰ Как это сделать? Подать декларацию 3-НДФЛ в личном кабинете на сайте ФНС. Там же появится сумма налога, срок уплаты — до 15 июля. Оплатить налог можно, пополнив счёт в личном кабинете. Вот детали 👇 💸 Дивиденды по иностранным бумагам По ним отчитываются и платят налог налоговые резиденты (те, кто проводит в России более 183 дней в году). Для декларации понадобится отчёт о доходах по ценным бумагам от брокера. В приложении Альфа-Инвестиций его искать так: Ещё → Отчётность → Заказ документов → Отчёты → Отчёт о произведённых выплатах доходов по ценным бумагам. Сколько платить? Есть варианты 👇 📍 Если в стране, где зарегистрирован эмитент, налог не был удержан, с полученных дивидендов в России нужно оплатить 13 или 15% (зависит от общего дохода). 📍 Если в стране эмитента с вас уже удержали налог, его можно зачесть в России в пределах ставки, которая указана в соглашении стран об избежании двойного налогообложения. Например, по американским дивидендам можно зачесть 10%, а ещё 3% (или 5%) — доплатить в России. Действующие соглашения здесь. 💵 Продажа валюты и драгоценных металлов Отчитываться нужно по валюте, слиткам, монетам или обезличенным металлическим счетам, если держали их менее трёх лет (если больше — НДФЛ не будет). Для декларации понадобятся документы из банка или брокерский отчёт. В нашем приложении для инвесторов: Ещё → Отчётность → Заказ документов → Отчёты → Брокерский отчёт. Сколько платить? 13 или 15% от дохода (суммы продажи). Налог можно снизить, если вычесть из дохода расходы — например, на покупку актива и комиссии брокера (их надо подтвердить документами). Если доход меньше 250 тыс. в год — его можно не платить за счёт имущественного вычета (или снизить базу для расчёта налога на эту сумму). ‼️ За 2023 год не нужно платить налог при продаже золотых слитков. @alfa_investments

Мы уже в эфире 🎙 Главный экономист Альфа-Банка Наталия Орлова и глава дирекции инвестиционного консультирования А-Клуба Евгений Кочемазов обсуждают перспективы ключевой ставки и курса рубля 🗣 Подключайтесь! 🗣 @alfa_investments

Ozon и ММК поделились результатами за I квартал 2024 года. Ретейлер продолжает расти, а ММК может выплатить дивиденды Аналитики Альфа-Банка прокомментировали отчёты (сравнения год к году) 👇 📦 Ozon Главным сюрпризом стала EBITDA — 9,3 млрд руб. после 87 млн в IV квартале. Это +16% год к году и в 106 раз больше, чем в прошлом квартале 🔥 Скорректированная EBITDA финтех-направления = 6 млрд руб. (раскрыта впервые!), а маркетплейса = 3,3 млрд руб. С другими показателями тоже всё неплохо. GMV (товарооборот) = 570 млрд руб. (+88%), а выручка = 123 млрд руб. (+32%) Всё благодаря росту количества клиентов, заказов и среднего чека 🛍 ❤️ По мнению аналитиков Альфа-Банка, результаты Ozon сильные и поддержат котировки. На 14:30 мск бумаги прибавляют 1,78% 📈 💿 ММК Выручка = 192,9 млрд руб. (+25,5%) благодаря росту цен на продукцию, а чистая прибыль = 23,7 млрд руб. (+20,5%). Результаты — на уровне ожиданий аналитиков. EBITDA = 42,1 млрд руб. (+27,8%), а её рентабельность почти 22%, что близко к прошлогоднему значению. Всё потому, что сырьё подорожало, а расходы на зарплаты выросли 👨‍🏭 ❤️ Акции ММК могут прибавить 18% в течение года — до 66 руб., считают аналитики Альфа-Банка. Котировки поддержит и новость о дивидендах, по которым Совет директоров может дать рекомендацию совсем скоро. По мнению наших аналитиков, выплаты могут составить 5–6 руб. на бумагу (доходность — 9–11%). На 14:30 акции прибавляют 0,41% 🔼 @alfa_investments

Что будет со ставкой и рублём и как инвестировать в этих условиях — уже сегодня обсудят в прямом эфире Альфа-Инвестиций наши эксперты по макроэкономике 🎙 На связь выйдут:  ❤️ Наталия Орлова, главный экономист, руководитель центра макроэкономических исследований Альфа-Банка; 🐤 Евгений Кочемазов, глава дирекции инвестиционного консультирования А-Клуба. 🗣 Они поделятся прогнозами по поводу завтрашнего решения ЦБ и перспектив российской валюты. А ещё расскажут, на какие инструменты стоит обратить внимание инвестору.  ❓ Свой вопрос нашим экспертам вы можете оставить здесь. Самые интересные озвучим в эфире.  ⏰ Когда? Сегодня, 25 апреля, в 17:00 мск 🚩 Где? Прямо здесь, в нашем телеграм-канале. Просто подключайтесь к трансляции. Ждём всех! @alfa_investments

🌞 День начинается позитивно: +0,21% у индекса Мосбиржи на 10:10 мск. В лидерах роста — Ozon (+1,15%): товарооборот в I квартале этого года +88% год к году, а выручка +32%. Ещё растут котировки Русала (+0,64%) и HeadHunter (+0,62%). В отстающих бумаги Globaltrans (−0,13%) и Яндекса (−0,05%). 🏦 Котировки ВТБ прибавляют 0,38%, хотя чистая прибыль банка в I квартале −16,8% год к году. 💿 Результатами за I квартал 2024 года поделится ММК и может рассмотреть дивиденды за 2023 год. Аналитики Альфа-Банка ждут 5 руб. на акцию (доходность — 8,9%). 💸 Дивиденды должны утвердить акционеры Мосбиржи, Банка Санкт-Петербург и Novabev Group. А обсудить выплаты — Советы директоров Займера и Европлана. 👕 Henderson опубликует операционные результаты за март и проведёт День инвестора. ‼️ Сегодня последний день, когда можно подать заявку на участие в IPO МТС Банка. 5️⃣ Наш индекс риска — 5 баллов из 10. Так аналитики Альфа-Инвестиций оценивают влияние произошедших накануне событий 👇 📊 Коррекция индекса Мосбиржи замедлилась. Теряли акции, которые бурно росли в последнее время: Полюса (−2,12%), АФК «Системы» (−1,46%), Яндекса (−1,45%), Сургутнефтегаза (−1,24%). Поводов для сильного роста рынка пока нет, но и для сильного падения — тоже, считают аналитики Альфа-Инвестиций. ⛏ Ещё просели акции Южуралзолота (−2,5%): EBITDA +23% за 2023 год, а вот чистая прибыль оказалась небольшой. Это может отразиться на дивидендах. 🗽 Рынок акций в США стоял на месте: значимых новостей не было. На постмаркете 15% потеряли акции компании Марка Цукерберга: прогноз продаж слабый, а расходы на ИИ будут расти. Сегодня торги по бумагам могут открыться с просадкой. Больше информации от наших аналитиков Как мы считаем индекс риска @alfa_investments

Главную новость про акции банков вы уже знаете. А сегодня аналитики А-Клуба присмотрелись к акциям банков, которые торгуются на Мосбирже 📌 Сбербанк — самая популярная акция в портфелях частных инвесторов. Вчера набсовет рекомендовал рекордные дивиденды — 33,3 руб. на акцию. Но по итогам дня бумаги потеряли почти 2,5% (хуже рынка) 🔽 Всё потому, что размер выплат совпал с ожиданиями инвесторов. Их у банка очень много, а значит, чтобы акции сильно росли, Сбербанк должен приятно удивлять рынок. Иначе динамика котировок будет близка к индексу Мосбиржи 🤷‍♀️ 🏦 А вот ВТБ — исторически «отстающий» банк. За последние пять лет акции Сбербанка принесли инвесторам 76% с учётом дивидендов, а бумаги ВТБ подешевели на 25%. Ситуация может измениться, если ВТБ вернётся к выплатам дивидендов. Но есть и нюанс — у ВТБ мало инвесторов. А значит, даже самый незначительный сюрприз может привести к резкому росту цен 📈 🏦 Хороший потенциал роста — у ТКС Холдинга. Вчера он раскрыл детали покупки Росбанка: он будет оценён в 0,9–1,1 капитала. Это значит, что дополнительный выпуск 130 млн акций ТКС для сделки — с большим запасом. По оценкам аналитиков Альфа-Банка, использованы будут 60–70 млн акций, а неиспользованные, скорее всего, будут погашены. И доли текущих акционеров не уменьшатся так сильно, как опасались инвесторы. Бумаги ТКС взлетели почти на 2,5% и завершили день в плюсе на 1,2%. А весь рынок упал 📊 По мнению Альфа-Банка, акции могут подорожать до 4700 руб. на горизонте года (потенциал роста — 51%) ❤️ 🆕 Ещё на рынке есть два новичка. В конце прошлого года на биржу вышел Совкомбанк. По мнению аналитиков, это интересный банк с хорошей историей и показателями, а с учётом покупки Хоум банка он становится крупным игроком рынка. Акции МТС Банка начнут торговаться 26 апреля, и он пока «тёмная лошадка», считают в А-Клубе. Но если вам нравится банковский сектор и бизнес МТС Банка (как и нам в Альфа-Инвестициях), напомним, что завтра — последний день подачи заявок для участия в IPO! 🗓 @alfa_investments

Если вы любите фондовый рынок больше, чем шашлык (или хотя бы так же) — этот пост для вас 🌞 В некоторые дни на майских на Мосбирже можно торговать! Коротко график работы биржи — в карточке. А здесь подробнее по разным рынкам и особенностям расчётов 📆 @alfa_investments

⬇️ С утра индекс Мосбиржи немного снижается: −0,17% на 10:10 мск. В отстающих бумаги Яндекса (−0,77%), Сургутнефтегаза (−0,66%) и ВК (−0,57%). Прибавляют котировки ММК (+0,64%), Globaltrans (+0,53%) и Татнефти (+0,36%). ⬆️ Выручка Южуралзолота по международным стандартам прибавила 19% за 2023 год. В мае компания обсудит дивиденды. Сегодня операционными результатами за I квартал 2024 года поделятся Русгидро и ТГК-1. 🛍 Росстат опубликует недельную инфляцию в 19:00 мск. Она может повлиять на решение ЦБ по ставке в эту пятницу. 4️⃣ Наш индекс риска — 5 баллов из 10. Так аналитики Альфа-Инвестиций оценивают влияние произошедших накануне событий 👇 📉 У индекса Мосбиржи был худший день за последние два месяца: −1,14%. Котировки Сургутнефтегаза упали на 4,36%: Совет директоров не раскрыл рекомендацию по дивидендам. Теряли позиции и акции, по которым выплаты были объявлены: Сбера (−2,41%), МТС (−2,77%), Северстали (−1,19%). Дивиденды оказались на уровне ожиданий, и инвесторы могли фиксировать прибыль по купленным ранее бумагам. 🔽 Распродажи прошли и по другим сильно выросшим перед этим акциям: Группы Позитив (−3,02%), Яндекса (−2,75%). Рынок может ещё немного скорректироваться, но новых негативных новостей нет, поэтому просадка будет недолгой, считают аналитики Альфа-Инвестиций. 🇺🇸 Рынок акций в США прибавил в ожидании сильных отчётов бигтехов. Подбодрить инвесторов могли и слабые предварительные данные о деловой активности в производственном секторе. Это даёт надежду на смягчение политики ФРС. Больше информации от наших аналитиков Как мы считаем индекс риска @alfa_investments

Искусственный интеллект, маркетплейс и дивиденды — три довода в пользу Магнита На акциях ретейлера предлагают заработать аналитики сервиса Идеи наших гуру. Вот почему бумаги могут подорожать 👇 💸 В 2023 году Магнит заработал 98,3 млрд руб. По мнению аналитиков Альфа-Инвестиций, дивиденды могут составить 964,9 руб. на акцию (доходность — 11,6% к текущим ценам). Ожидание выплат поддержит котировки. 💻 Ретейлер запустил лабораторию искусственного интеллекта. Технологии облегчат работу сотрудников и сделают удобнее приложение доставки для клиентов. А значит, покупок в приложении станет больше, что хорошо для результатов компании. 🛍 Маркетплейс Магнит Маркет открыл уже сто пунктов выдачи заказов в магазинах ретейлера. Пока в 13 городах, но скоро добавятся и новые. Это поможет нарастить объём заказов и привлечь больше покупателей. Не караулить подходящую цену для покупки поможет лимитная заявка 👌 Как пользоваться идеями #чтокупить @alfa_investments